Regions Financial

Regions Financial est une société de portefeuille bancaire américaine dont le siège est à Birmingham, en Alabama. Sa banque, Regions Bank, exploite plus de 1 200 agences dans le Sud, le Midwest et le Texas. Elle avait un total d’actifs de 163 milliards de dollars au 30 septembre 2026.

Elle publie trois segments : Corporate Bank (prêts, gestion de trésorerie et marchés de capitaux pour les entreprises), Consumer Bank (dépôts, prêts hypothécaires, prêts sur valeur domiciliaire et cartes pour les ménages) et Wealth Management. L’essentiel de son chiffre d’affaires est le revenu net d’intérêts, c’est-à-dire la différence entre les intérêts qu’elle gagne sur les prêts et les titres et ceux qu’elle paie sur les dépôts et la dette. Une large base de dépôts à faible coût de particuliers et de petites entreprises dans des marchés du Sud en croissance est son principal avantage, et le coût de ses dépôts portant intérêt était de 1,70 % au Q3 2026.

Le marché valorise Regions avec une décote à cause de l’effet de la hausse des taux d’intérêt sur ses titres et de la croissance lente des prêts et des dépôts. Les taux ont augmenté au Q3 2026, et la perte cumulée des autres éléments du résultat global dans les capitaux propres, qui contient les pertes latentes sur les titres et les couvertures, est passée à 3,20 milliards de dollars au 30 septembre 2026, contre 1,92 milliard de dollars au 30 juin 2026. La valeur comptable tangible par action ordinaire a baissé de 8 % dans le trimestre à 12,65 $. Les dépôts moyens ont baissé de 1,2 % au Q3 2026, et les prêts moyens n’ont progressé que de 0,5 %.

Les résultats propres de la banque sont solides : le BPA ajusté était de 0,73 $, en hausse de 16 % sur un an, le rendement des capitaux propres ordinaires tangibles était de 21 % et les radiations nettes ont baissé à 0,29 % des prêts. Pour que l’écart se comble, trois choses doivent se vérifier. Le revenu net d’intérêts doit croître de 1 % à 2 % au Q4 2026 avec une marge proche de 3,70 %, comme la direction s’y attend. Le crédit doit rester solide, avec des radiations nettes proches du bas de la fourchette 2026 de 0,40 % à 0,50 % et moins de prêts aux entreprises sous surveillance.

La valeur comptable tangible doit remonter à mesure que les titres arrivent à échéance et que les taux se stabilisent. Les résultats du Q4 2026, estimés vers le 19 janvier 2027, et les prévisions 2027 donnent les tests. Si ces vérifications sont réussies, l’écart peut se combler sur les trois à six prochains trimestres. La principale raison pour laquelle il pourrait ne pas se combler est une nouvelle hausse des taux à long terme, qui réduit la valeur comptable et ralentit la demande de prêts.

1. 19 janv. 2027 · est.À venir

   Résultats du Q4 2026 : marge et créditRéussi si le revenu net d’intérêts augmente de 1 % à 2 % par rapport au Q3 2026 avec une marge proche de 3,70 % et si les radiations nettes de l’année sont proches de 0,40 % des prêts ; échoué si la marge est plus basse ou si les pertes sont plus élevées.
2. 19 janv. 2027 · est.À venir

   Prévisions 2027 : croissance des prêts et levier opérationnelRéussi si les prévisions 2027 indiquent une croissance des prêts, un levier opérationnel positif et un crédit stable ; échoué si elles indiquent des prêts stables ou des pertes plus élevées.

Tous les points de contrôle réussis et échoués de tous les picks (en anglais)

• 16 octobre 2026Regions a publié ses résultats du Q3 2026. Le résultat net disponible pour les actionnaires ordinaires était de 611 millions de dollars, soit 0,71 $ par action diluée, et le BPA ajusté de 0,73 $, en hausse de 16 % sur un an. Le revenu net d’intérêts a augmenté de 1,6 % à 1,30 milliard de dollars et la marge nette d’intérêts était de 3,68 %. Les radiations nettes ont baissé à 0,29 % des prêts en rythme annualisé. Le ratio CET1 estimé était de 10,8 %. La valeur comptable tangible par action ordinaire a baissé à 12,65 $, contre 13,78 $, à cause de pertes latentes plus élevées après la hausse des taux. Regions a racheté 95 millions de dollars d’actions.
• 11 août 2026Regions a dit que David Keenan, son directeur administratif, prendra sa retraite le 4 janvier 2027. Katherine Danella est devenue directrice administrative et John Jordan est devenu responsable du groupe de banque de détail le 1er septembre 2026.
• 17 juillet 2026Regions a publié ses résultats du Q2 2026. Le résultat net disponible pour les actionnaires ordinaires était de 549 millions de dollars, soit 0,64 $ par action diluée, et le BPA ajusté de 0,68 $. La marge nette d’intérêts était de 3,66 % et les radiations nettes de 0,42 % des prêts en rythme annualisé.

Derniers résultats

16 octobre 2026 (8-K sur sec.gov)

Prochains résultats

Attendus vers le 19 janvier 2027. L’entreprise n’a pas confirmé la date.

• 8-KCommuniqué de résultatsDéposé le 16 octobre 2026 · rf-20261016
• 10-QRapport trimestriel pour la période close le 30 juin 2026Déposé le 6 août 2026 · rf-20260630
• 8-KCommuniqué de résultatsDéposé le 17 juillet 2026 · rf-20260717
• 10-QRapport trimestriel pour la période close le 31 mars 2026Déposé le 7 mai 2026 · rf-20260331
• 8-KCommuniqué de résultatsDéposé le 17 avril 2026 · rf-20260417
• 10-KRapport annuel pour la période close le 31 décembre 2025Déposé le 24 février 2026 · rf-20251231

Tous les dépôts sur SEC EDGAR (CIK 1281761)

• Des taux d’intérêt à long terme plus élevés augmentent les pertes latentes sur les titres et les couvertures. La perte cumulée des autres éléments du résultat global a augmenté de 1,28 milliard de dollars au Q3 2026, et la valeur comptable tangible par action ordinaire a baissé de 8 %. De nouvelles hausses de taux peuvent réduire encore la valeur comptable et limiter les rachats d’actions.
• Les dépôts moyens ont baissé de 1,2 % au Q3 2026, et les emprunts à court terme sont passés à 4,50 milliards de dollars, contre 3,00 milliards de dollars. Plus de concurrence pour les dépôts augmente les coûts de financement et réduit la marge nette d’intérêts.
• Les prêts aux entreprises sous surveillance représentaient 4,71 % des prêts aux entreprises au 30 septembre 2026. Une économie plus faible dans ses marchés du Sud, ou des problèmes dans l’immobilier de bureaux ou d’autres immobiliers commerciaux, peuvent faire monter les pertes sur prêts au-dessus de la fourchette 2026 de 0,40 % à 0,50 %.
• Regions a changé de directeur financier en mars 2026 et de directeur administratif en septembre 2026. Des coûts de règlements judiciaires ont aussi augmenté les charges au Q3 2026.

Regions se finance surtout avec des dépôts. Au 30 septembre 2026, le total des actifs était de 163,2 milliards de dollars et les dépôts de 129,5 milliards de dollars. Lire la suite

Rendement du dividende

3,9 % (12 derniers mois, au cours d'aujourd'hui de 28,05 $US)

Versé par action

1,095 $US sur les 12 derniers mois (versements : 4)

Taux annuel actuel

1,20 $US (0,30 $US × 4 par an)

Taux de distribution

45 % du bénéfice du dernier exercice (exercice clos le 31 décembre 2025)

Dernière date ex-dividende

1 septembre 2026, 0,30 $US par action

Dividende par action et par année

Sur les 5 dernières années, le dividende a augmenté d'environ 11,5 % par an. Sur les 10 dernières années, le dividende a augmenté d'environ 15,9 % par an.

Source : rapports de l'entreprise et données de marché, lues le 26 octobre 2026. La date ex-dividende est le premier jour où un acheteur ne reçoit plus le prochain versement.