Ally Financial

Ally Financial ist eine US-Finanzholding mit Vermögenswerten von 200 Mrd. $ und 9,6 Mio. Kunden zum 30. Juni 2026. Ally Bank ist die größte rein digitale Bank der Vereinigten Staaten und finanziert den größten Teil des Unternehmens mit Privatkundeneinlagen von 143,6 Mrd. $.

Das größte Geschäft von Ally ist Dealer Financial Services: Es vergibt Autokredite und Leasing an Verbraucher über Autohändler, leiht Händlern Geld für ihre Bestände und verkauft Versicherungsprodukte über Händler. Es hat auch ein Geschäft Corporate Finance, das mittelständischen Unternehmen Kredite gibt, und bietet über Ally Invest Geldanlage an. Der größte Teil seiner Erträge ist die Zinsmarge zwischen seinen Krediten und seinen Einlagen, deshalb bestimmen Kreditverluste bei Autokrediten und Einlagenkosten seine Ergebnisse.

Der Markt bewertet Ally mit Blick auf das Risiko höherer Kreditverluste bei Autokrediten und sein bescheidenes Kapital. Autokredite machen den größten Teil seiner Vermögenswerte aus. Wenn die Arbeitslosigkeit steigt oder die Preise für Gebrauchtwagen fallen, können die Kreditverluste schnell steigen. Die CET1-Quote von Ally lag am 30.

September 2026 bei 10,2 %, was weniger Spielraum für Aktienrückkäufe lässt als bei größeren Banken, und seine Schuldenratings liegen auf der niedrigsten Stufe von Investment Grade. Seine Marge hängt außerdem von Zinsen und Einlagenkosten ab. Die jüngsten Ergebnisse verbesserten sich: Im 3. Quartal 2026 stieg das bereinigte EPS um 16 % auf 1,34 $, der Core ROTCE stieg auf 13,1 %, und die Netto-Ausfallrate bei Privatkunden-Autokrediten betrug 1,89 %.

Damit sich die Lücke schließt, müssen drei Dinge zutreffen. Die Netto-Ausfallrate bei Privatkunden-Autokrediten muss innerhalb der Prognose für 2026 von 1,8 % bis 2,0 % bleiben. Die Nettozinsmarge ohne OID muss innerhalb der Prognose von 3,60 % bis 3,65 % bleiben. Der Core ROTCE muss weiter steigen, damit das Kapital wächst und Aktienrückkäufe zunehmen können.

Der Bericht für das 4. Quartal und der Ausblick für 2027 im Januar 2027 sind der nächste und wichtigste Test. Wenn diese Prüfungen bestanden werden, kann sich die Lücke in den nächsten drei bis fünf Quartalen schließen. Der Hauptgrund, warum sie sich nicht schließen könnte, ist ein schwächerer Arbeitsmarkt, der die Verluste bei Autokrediten erhöhen würde.

1. 20. Okt. 2026Bestanden

   Ergebnisse für das 3. Quartal 2026: Autokredite und MargeEine Netto-Ausfallrate bei Privatkunden-Autokrediten innerhalb der Prognose von 1,8 % bis 2,0 % und eine Nettozinsmarge ohne OID von 3,60 % oder mehr gelten als bestanden; höhere Verluste oder eine niedrigere Marge gelten als nicht bestanden.Ergebnis: Die Netto-Ausfallrate bei Privatkunden-Autokrediten betrug 1,89 % und die Nettozinsmarge ohne OID 3,66 %, und Ally behielt seine Prognose für die Verluste bei.
2. 20. Jan. 2027 · gesch.Ausstehend

   Ergebnisse für das 4. Quartal 2026 und Ausblick für 2027Ein Ausblick für 2027 mit höheren Erträgen und stabilen Verlusten bei Autokrediten gilt als bestanden; eine Prognose mit höheren Verlusten oder einer niedrigeren Marge gilt als nicht bestanden.

Alle bestandenen und gescheiterten Checkpoints aller Picks (Englisch)

• 20. Oktober 2026Ally meldete die Ergebnisse für das 3. Quartal 2026. Das GAAP-EPS betrug 1,30 $ und das bereinigte EPS 1,34 $, ein Plus von 16 %. Der Core ROTCE betrug 13,1 %, und die Nettozinsmarge ohne OID betrug 3,66 %. Die Neukredite für Verbraucher-Autos betrugen 12,9 Mrd. $ aus einem Rekord von 4,8 Mio. Anträgen. Die Netto-Ausfallrate bei Privatkunden-Autokrediten betrug 1,89 %, und Privatkunden-Autokredite mit 30 oder mehr Tagen Verzug lagen bei 4,96 %. Ally kaufte Aktien für 178 Mio. $ zurück, schloss einen Kreditrisikotransfer für Autokredite über 6 Mrd. $ ab und erhöhte seine Quartalsdividende auf 0,35 $ nach 0,30 $. Es grenzte seine Prognose für die Marge 2026 auf 3,60 % bis 3,65 % ein.
• 5. Oktober 2026Der Verwaltungsrat änderte und erneuerte die Satzung von Ally. Die Änderungen aktualisieren die Regeln zur Vorabmitteilung, die Abstimmungsstandards und die Regeln zur Größe des Verwaltungsrats und gleichen andere Regeln an das Recht von Delaware an.
• 16. September 2026Ally gab vorrangige Anleihen über 750 Mio. $ mit 5,525 %, fest in variabel verzinst, mit Fälligkeit 2030 aus.

Letzte Zahlen

20. Oktober 2026 (8-K auf sec.gov)

Nächste Zahlen

Erwartet um den 20. Januar 2027. Das Unternehmen hat den Termin nicht bestätigt.

• 8-KErgebnismitteilungEingereicht am 20. Oktober 2026 · Auf sec.gov lesen
• 10-QQuartalsbericht für den Zeitraum bis 30. Juni 2026Eingereicht am 23. Juli 2026 · ally-20260630
• 8-KErgebnismitteilungEingereicht am 21. Juli 2026 · Auf sec.gov lesen
• 10-QQuartalsbericht für den Zeitraum bis 31. März 2026Eingereicht am 5. Mai 2026 · ally-20260331

Alle Einreichungen bei SEC EDGAR (CIK 40729)

• Die meisten Kredite von Ally sind Autokredite an Verbraucher. Höhere Arbeitslosigkeit oder niedrigere Preise für Gebrauchtwagen können die Kreditverluste erhöhen. Privatkunden-Autokredite mit 30 oder mehr Tagen Verzug lagen am 30. September 2026 bei 4,96 %.
• Die CET1-Quote von Ally lag am 30. September 2026 bei 10,2 %, und seine Ratings für langfristige Schulden lagen bei BBB- oder Baa3, der niedrigsten Stufe von Investment Grade. Höhere Verluste oder neue Kapitalregeln können Aktienrückkäufe begrenzen und die Finanzierungskosten erhöhen.
• Ally zahlt hohe Zinsen, um Online-Einlagen anzuziehen. Wenn der Wettbewerb um Einlagen zunimmt oder wenn sich die Zinsen gegen sein Kreditbuch bewegen, kann die Nettozinsmarge unter seine Prognose für 2026 von 3,60 % bis 3,65 % fallen.
• Finanzierungsgesellschaften von Autoherstellern und Banken konkurrieren mit Ally um das Geschäft mit Händlern. Änderungen bei Autoverkäufen, Zölle auf Fahrzeuge oder Beziehungen zu Händlern können die Kreditvolumen senken.

Ally finanziert sich überwiegend mit Einlagen. Zum 30. Weiterlesen

Dividendenrendite

3,1 % (letzte 12 Monate, beim heutigen Kurs von 38,69 $)

Ausgeschüttet je Aktie

1,20 $ in den letzten 12 Monaten (Zahlungen: 4)

Aktuelle Jahresrate

1,20 $ (0,30 $ × 4 im Jahr)

Ausschüttungsquote

51 % des Gewinns im letzten Geschäftsjahr (das Jahr endete am 31. Dezember 2025)

Letzter Ex-Dividenden-Tag

31. Juli 2026, 0,30 $ je Aktie

Dividende je Aktie nach Jahr

In den letzten 5 Jahren ist die Dividende um etwa 7,9 % pro Jahr gestiegen.

Quelle: Unternehmensberichte und Marktdaten, Stand 26. Oktober 2026. Der Ex-Dividenden-Tag ist der erste Tag, an dem ein Käufer die nächste Zahlung nicht mehr erhält.